Kaip apskaičiuoti akcijos mėnesinį grąžos nepastovumą
Akcijų mėnesinis grąžos svyravimas yra skaitmeninis šių akcijų rizikos vaizdas; techninis nepastovumo terminas yra standartinis nuokrypis. Akcijos, kurių kintamumas yra tipiškas, paprastai kinta daugiau nei mažesnio kintamumo vertybiniai popieriai per tipišką mėnesį. Kintamumo duomenys ne tik naudingi renkantis idealias investicinio portfelio akcijas, bet ir leidžia apskaičiuoti teisingą akcijų pasirinkimo sandorių kainą. Akcijų pasirinkimo sandoriai yra finansinės priemonės, kurios suteikia teisę, bet ne pareigą, pirkti ar parduoti akcijas už iš anksto nustatytą kainą konkrečią dieną.
Apskaičiuokite mėnesio akcijų grąžą
Bet kurio mėnesio grąža yra lygi paskutinė mėnesio paskutinės darbo dienos prekybos kaina, padalyta iš paskutinės praėjusio mėnesio prekybos kainos, atėmus vieną. Tarkime, kad norite apskaičiuoti balandžio mėnesio grąžą ir paskutinę balandžio darbo dieną buvo balandžio 29, o paskutinė ankstesnio mėnesio prekybos diena buvo kovo 31. Padalinkite balandžio 29 uždarymo kainą iš kovo 31 uždarymo kainos ir atimkite 1 iš rezultato. Atlikite tai kiekvieną mėnesį pagal laiko intervalą.
Nustatykite vidutinę mėnesio grąžą
Norėdami apskaičiuoti vidutinę mėnesio grąžą, sudėti visas grąžas ir padalyti jas iš mėnesių skaičiaus. Dabar iš šio vidurkio atimkite kiekvieno mėnesio grąžą. Dėl to jūs gausite kiekvieno mėnesio grąžos nuokrypį nuo vidurkio. Natūralu, kad turėsite ir teigiamų, ir neigiamų nukrypimų, nes kai kurių mėnesių grąža bus mažesnė už vidutinę grąžą, o kitų mėnesių grąža bus didesnė nei vidutinė.
Tada kvadratinių kiekvienos variacijos. Atminkite, kad pradedant neigiama ar teigiama figūra, kvadratas visada yra teigiamas skaičius. Norėdami gauti veiksmingų rezultatų, naudokitės bent metų vertės mėnesio duomenimis.
Raskite standartinį nuokrypį
Sudėkite nuokrypių kvadratus jūs anksčiau apskaičiavote. Tada padalinkite šią sumą iš mėnesių skaičiaus sužinoti kvadratinių nuokrypių vidurkį. Šis vidurkis yra jūsų dispersija.
Norėdami apskaičiuoti mėnesio nepastovumą, turite paimkite dispersijos kvadratinę šaknį. Rezultatas bus standartinis akcijų mėnesinių grąžų nuokrypis, ir tai yra dažniausiai naudojamas parametras, kai finansų specialistai kalba apie riziką ir nepastovumą. Naudojant šį standartinį grąžos nuokrypį, taip pat galima apskaičiuoti, kokia yra tikimybė, kad per tipišką mėnesį atsargos kris arba padidės daugiau nei tam tikra riba.
